MADRID, le 16 mai (CALPA PARIS) –
Banco Santander s’est adressé aux marchés mardi avec une nouvelle émission d’obligations à 10 ans avec un volume de souscription variable, de sorte que le total dépendra en fin de compte de la demande du carnet d’ordres, selon des sources du marché.
L’obligation arrivera à échéance en août 2033 et Santander s’est engagé à ne pas la rembourser par anticipation avant cinq ans après l’émission. Le prix initial a été fixé à un taux d’intérêt de 310 points de base au-dessus du mid-swap, mais ce chiffre sera modifié à la fin de l’émission en fonction des ordres de demande reçus.
L’émission, qui sera comptabilisée comme capital de niveau 2, est dirigée par Santander elle-même et Natixis, Barclays, BNP Paribas, Bank of America, Deutsche Bank et Nomura agissent en tant que souscripteurs.
L’émission fait partie du plan de Santander d’émettre environ 1,5 milliard d’obligations hybrides, divisées en obligations T2 et AT1, afin d’atteindre l’objectif d’un tampon T2 de 2 %. L’objectif est d’atteindre un ratio de capital total de plus de 15 % (y compris les instruments T2).
